Lottis Lieblingskuh wird vom bösen Zauberer in einen Wolf verwandelt, damit ihm dieser seinen Zauberwald beschützen soll. Gelingt es Kasperli mit der Hilfe eines gefitzten Eichhörnchens und der lieben Fee Amalia Lottis Kuh zurück zu verwandeln und dafür den Zauberer zu vertreiben?
